Hola, aquí Jordi 👋. Y esto es el Mix de valor, una selección de contenido financiero relevante. Porque el tiempo es dinero, mi misión es filtrarte la señal del ruido.
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Arrancamos con una oportunidad de inversión muy interesante.
Hace unas semanas te envié un monográfico sobre la inversión inmobiliaria sin líos.
Invertir en el Club privado de inversores de balize te permite, acceder a propiedades situadas en ubicaciones premium con un ticket mínimo de 10.000€, facilitando el acceso a inversiones previamente reservadas para grandes patrimonios. Este modelo reduce costes y elimina intermediarios.
Pues bien.
Ahora mismo está disponible, hasta alcanzar el capital, uno de los proyectos más importantes que han lanzado hasta la fecha: Can Casanovas. Te cuento.
Inversión de 3.000.000€ con una rentabilidad total del 27,21% y una duración del proyecto de 18 meses.
Está ubicado en la Plaza de Santa María, en el corazón de Puigcerdà, una ciudad con un alto interés turístico y cultural. Además, con un alto nivel socioeconómico.
Consiste en la compra, rehabilitación y posterior venta de un emblemático edificio con una distribución de 9 viviendas y 2 locales comerciales.
Si quieres descubrir en detalle el proyecto (su detallado modelo financiero, su roadmap, detalles arquitectónicos y cómo invertir) o conocer esta forma de diversificar tu cartera, solicita el alta en su club privado de inversores.
En balize simplifican cada paso para que accedas solo a los mejores proyectos inmobiliarios.
[Si quieres patrocinar una edición como esta, escribe a contacto@dinerobolsa.com]
🤡 El meme
(Humor financiero para rebajar tensiones)
Estás casi alcanzando la libertad financiera. La tocas con la punta de tus dedos. La acaricias con las yemas. La saboreas en lo más profundo de tu alma. En tu cabeza ya resuena Nino Bravo “Soy libre como el Sol cuando amanece, yo soy libre! 🎶”
Y de repente…. Paaaaam!!
Te has quedado sin aceite de oliva en la despensa…
Toca comprar provisiones de oro líquido para los próximos meses. ¿Qué tal una garrafa de 5 litros? A tomar por culo el FIRE, la Financial Freedom y su puta madre. Volvemos a la casilla de salida.
💬 Frase + Reflexión
(Una cita célebre con comentarios)
"Me gustaría vivir como un hombre pobre, solo que con mucho dinero."
—Pablo Picasso
Esta frase encierra mucho con poco.
Significa que has mantenido tus necesidades bajas, no necesitas comprar nada para impresionar a nadie. Eres feliz con lo que tienes y no anhelas cosas externas a tu control.
Paralelamente has creado riqueza comprando activos que ponen todos los meses más dinero en tu bolsillo.
Es muy complicado que te vaya mal cumpliendo estos dos. Posición antifrágil fuck you money. Da igual las crisis que vengan, no te cogerán desprevenido.
⬜ Valor ilustrado
(Lecciones visuales)
Puede parecer en esta newsletter que soy bastante pesimista. Todo va mal. Todo es una catástrofe. Compra 200 kgs de arroz, provisiones, una escopeta y enciérrate en un sótano.
Pero no.
Es que vivo demasiado centrado en los problemas del corto plazo (que no son pocos). Si hacemos zoom para detrás vemos que hay muchas más razones para ser optimista que pesimista.
Y este gráfico es el que más me gusta para corroborar mi tesis. Muestra en rojo la población mundial que está viviendo bajo condiciones de pobreza extrema en los últimos 200 años. Y en verde la población que no.
¿Tan mal va todo? Ponle perspectiva histórica.
📡 Radar de inversiones
(Detector de inversiones interesantes)
Agárrate el chip que viene una inversión muy interesante.
Redoble de tambores… 🥁
ASML (NASDAQ: ASML) es un líder mundial en la fabricación de sistemas de litografía para la industria de semiconductores.
¿Por qué me ha convencido?
Su precio ha experimentado una corrección en los últimos meses debido a preocupaciones sobre la demanda de chips y tensiones geopolíticas. Sin embargo, si ampliamos nuestra perspectiva...
ASML tiene un monopolio virtual en sistemas de litografía EUV (Ultravioleta Extrema), esenciales para la producción de chips avanzados. Esta tecnología es crucial para la IA, 5G y computación cuántica.
Es un negocio con un moat impresionante. Para replicar sus ventajas competitivas y know-how se tardarían décadas.
Sus ingresos han crecido a un CAGR del 14% desde 2011, alcanzando 27,6 mil millones de euros en 2023. Su margen de beneficio se mantiene cerca del 30%, márgenes brutos del 50% y unos colosales ROICs.
ASML invierte fuertemente en I+D (en 2023 fue la pajolera cifra de 4.000 millones de EUR), asegurando su liderazgo tecnológico.
La demanda de chips avanzados seguirá creciendo con la IA y la computación cuántica, posicionando a ASML para un crecimiento sostenido.
Riesgo de la inversión: medio-alto debido a la ciclicidad del sector y riesgos geopolíticos.
Tipo de inversión: Large Cap de crecimiento en el sector tecnológico.
Ya puedes dejar de agarrarte el chip.
[Recuerda, esto no es una recomendación de inversión, sino una perspectiva para inspirar tu propio análisis.]
🔎 Reflexión del mes
(El oro como refugio)
Te voy a explicar por qué deberías atesorar algo de oro dándote una simple definición.
Hablamos del conocido como Stock-to-Flow Ratio.
Este ratio compara el stock total de un activo con su producción anual, revelando su escasez y potencial de revalorización. Cuando es más difícil de replicar, más valioso resultará para sus poseedores.
Por eso, los gitanos atesoran oro, y no cacahuetes. Las joyas están hechas de oro y no de plástico. O las monedas se respaldaban históricamente con oro, y no con paja. Tiene mucho sentido.
Lo entenderás con esto dos ejemplos.
Para el oro, el Stock-to-Flow Ratio es aproximadamente 66.7, lo que significa que se necesitarían casi 67 años de producción actual para igualar el stock existente. Esto hace que el oro sea escaso y difícil de inflar, ya que su oferta no está sujeta a control político a corto plazo.
Decía Harry Browne que “el oro a un político es lo que el agua bendita a un vampiro”.
En contraste, el dólar estadounidense tiene un Stock-to-Flow Ratio de alrededor de 18.6, lo que implica que se tardaría solo 20 años en replicar todos los dólares en circulación al ritmo actual de incremento. Factores como las políticas de la Reserva Federal, conflictos internacionales, guerras comerciales y la deuda descontrolada contribuyen a la inflación del dólar, todavía más.
Dicho esto.
¿Qué crees que valdrá más en el futuro teniendo en cuenta esta definición y estos dos cálculos simplistas? ¿El oro el dólar?
Invierte en consecuencia.
Aquí acabamos este Mix de valor. Gracias por emplear tu valioso tiempo en su lectura. Espero que te hayas divertido y aprendido.
